לקראת סוף השנה, רגע לפני הבחירות לנשיאות ארה”ב, רגעים לפני עונת החגים הגדולה והמשמעותית של העולם הנוצרי. אנחנו ב- , SKN החלטנו לפנות למספר מומחים בתחום ההשקעות ויחד איתם אנחנו מנסים להבין לאיזה סקטורים כדאי לחשוף את תיק ההשקעות לטווח הארוך, לאיזה סקטורים כדאי להגדיל חשיפה ומאיזה סקטורים כדאי לנו לברוח כמו מאש. מנהלים תיק השקעות? חושבים לנהל תיק השקעות? בואו נדבר עסקים, בואו נדבר השקעות בואו נדבר על הסקטורים החמים ביותר לטוב ולרע.

מדד ה- S&P 500 על שולחן הניתוחים

מדד ה- S&P500  נחשב לאחד המדדים המובילים והיוקרתיים בעולם, נסחרות בו 500 החברות הגדולות והמשמעותיות ביותר בארה”ב ובעולם. ניתן לחלק את המדד ל- 11 סקטורים שונים באמצעות חברות שמרכיבות את המדד. יחד ננסה להבין כיצד סקטור אחד יכול להשפיע על סקטור אחר, כיצד סקטור מסוים יכול לפרוץ קדימה בעקבות מלחמת סחר וכיצד המומחים רואים את שנת ההשקעות הבאה.
להלן חלוקת הסקטורים במדד:

1 ) שירותי תקשורת משקל במדד 9.9% / תשואה מתחילת השנה 14.92%
סקטור זה כולל 5 תעשיות שונות, מדיה, תחום הכלים והמוליכים, בידור, שירותי טלקומוניקציה מגוונים ושירותים אינטראקטיביים.

2 )  צריכה פרטית משקל במדד 6.7% / תשואה מתחילת השנה 23.54%
סקטור זה כולל 6 תעשיות שונות, משקאות, חנויות מזון, יצרני מזון, מוצרי לבית, מוצרי פנאי ומוצרי טבק.

3 ) צריכה מחזורית משקל במדד  10.2% / תשואה מתחילת השנה 2.2%

סקטור זה כולל 11 תעשיות שונות, רכיבים לרכב, מפיצים, חברות רכב, שירות צרכנות מגוון, מלונאות, מסעדות ופנאי, מוצרי בית למשק בית, שיווק באינטרנט ושיווק ישיר, מוצרי פנאי, קמעונאות מחזורית, קמעונאות מתמחה ומוצרי טקסטיל, הלבשה ומוצרי יוקרה.

4 ) אנרגיה משקל במדד 6% / תשואה מתחילת שנה -50.49%

סקטור זה כולל 2 תעשיות שונות, ציוד ושירותי אנרגיה ונפט, גז ודלקים.

5 ) פיננסים משקל במדד  13.7% / תשואה מתחילת השנה -17.36%

סקטור זה כולל 7 תעשיות שונות, בנקים, בתי השקעות, מימון צרכנים, שירותים פיננסים מגוונים, ביטוח, הלוואות ומשכנתאות.

6 ) בריאות משקל במדד 14.9% / תשואה מתחילת שנה 8.8%

סקטור זה כולל 6 תעשיות שונות, ביוטכנולוגיה, ציוד לתעשיית הבריאות, ספקי שירות לתחום הבריאות, טכנולוגיה בתחום הבריאות, מדעי החיים ושירותים בתחום, בתי מרקחת ותרופות.

7 ) תעשייה משקל במדד 9.7% / תשואה מתחילת השנה -3.85%

סקטור זה כולל 14 תעשיות שונות, חלל והגנה, הובלה אווירית, חברות תעופה, מוצרים לענף הבניין, שירותים וציוד מסחרי, הנדסת בניין, ציוד אלקטרוני, קונצרנים תעשייתיים , מכונות, ציוד ימי, שירותים מקצועיים, כבישים ומסילות רכבת, חברות חסר ומפיצים ותשתיות תחבורה.

8 ) כימיקלים וחומרים משקל במדד 2.5%  / תשואה מתחילת השנה 7.6%

סקטור זה כולל 5 תעשיות שונות, כימיקלים, חומרי בנייה, מכלים ואריזות, מתכות וכרייה ומוצרי נייר.

9 ) נדל”ן משקל במדד 2.7% / תשואה מתחילת שנה -12.83%
סקטור זה כולל 2 תעשיות שונות, השקעות בנדל”ן וניהול, פיתוח ויזמות נדל”ן.

10 ) טכנולוגיה משקל במדד 20.8%  / תשואה מתחילת השנה 33.46%

סקטור זה כולל 6 תעשיות שונות, ציוד תקשורת, ציוד אלקטרוני, מכשירים ורכיבים, שירותי IT, מוליכים למחצה, חברות תוכנה, חומרה טכנולוגית, אחסון וציוד.

11 ) חברות עזר ותועלת משקל במדד 2.8% / תשואה מתחילת שנה -1.45%

סקטור זה כולל 5 תעשיות שונות, שירותי חשמל, שירותי גז, יצרני חשמל עצמאיים ומתחדשים ושירותי מים.

למה צריך לדעת כיצד לנהל תיק השקעות?

ניתן לראות בתוך מדד ה – s&P500   את ההבדל הגדול בין סקטור אחד לסקטור אחר, בעוד המדד נמצא בטריטוריה החיובית של כ-7.5% לערך. ניתן לראות כי בתוך המדד רק חמישה סקטורים נמצאים בטרטוריה החיובית ושישה סקטורים אחרים בטרטוריה השלילית.  ניתן לראות את ההבדל הגדול ביותר בין חברות הטכנולוגיה בתוך המדד עם תשואה של כ- 33.46% לעומת חברות האנרגיה במדד עם תשואה שלילית של כ-%-50.49 מתחילת השנה.  האם אפשר להשקיע רק במדד ה- S&P500  ללא סקטור האנרגיה או סקטור אחר. מה היתרונות בהשקעה מסוג זה? ראשית, בוודאי, לכל סקטור קיימת קרן מחקה או ETF אשר מאפשרת לעקוב אחר החברות מסקטור מסוים. פיזור השקעות הוא תמיד דבר מומלץ השאלה מה עושה משקיע אשר השקיע לדוגמא השנה בסקטור האנרגיה, בסקטור הפיננסים או בסקטור התעשייה. תיק ההשקעות שלו יהיה עם תשואה שלילית מאד גדולה. לכן, הפתרון הטוב ביותר, לתת למקצוענים לנהל את פיזור הסיכונים עבורכם.

המומחים מדברים על כמה סקטורים מעניינים ל –  2021

אנרגיה בלי כוחות – סקטור האנרגיה נמצא בדעיכה מתמדת בשנים האחרונות, ככל שמסתכלים לטווח ארוך יותר מבינים כי תחום הנפט, דלק וכו’ נמצא בקו הסיום, אנחנו נמצאים בחילופי משמרות בין האנרגיה המסורתית לאנרגיה המתחדשת. לכן, סקטור האנרגיה היוצא ממדד ה – S&P500  מורכב  ב-100% מחברות נפט ודלק ושירותים בתחום. המומחים טוענים, כי בהשקעה ובראייה לטווח ארוך הם מעדיפים את האנרגיה המתחדשת אשר משלבת טכנולוגיה, מאשר את האנרגיה המסורתית המזהמת שבמדינות רבות בעולם פועלים כדי לצמצם אותה. משקיעים רבים רואים בהשקעה באנרגיה המסורתית כהשקעה נגד הזרם ונגד ההיגיון הבריא.

עולם אחר, עולם טכנולוגי – סקטור הטכנולוגיה בהחלט הצליח לבלוט בצורה משמעותית השנה. ענקיות הטכנולוגיה בהחלט הצליחו לגדול ואף להכפיל את הפעילות העסקית, משבר הקורונה הצליח לקדם תהליכים טכנולוגים רבים שהיו תקועים. הטכנולוגיה כאן כדי להישאר לטווח הארוך, האם מישהו מסוגל לראות כיום עולם ללא טכנולוגיה? האם מישהו יכול לדמיין את עצמו בחיי היום יום ללא טכנולוגיה? בוודאי שלא. בנוסף לכך, מלחמת הסחר ככל הנראה תאיץ תהליכים ופרויקטים נוספים מאחורי הקלעים, העבודה מהבית ושירותי הענן שממשיכים לצמוח, הרכישות ברשת והמהפכה בעקבות משבר הקורונה. האם מישהו מסוגל להמר נגד חברות הטכנולוגיה לטווח הארוך?

רק בריאות – עולם הבריאות כיום מורכב מענפים שונים, חברות ביוטכנולוגיה שמשלבות בריאות וטכנולוגיה. לטווח הארוך, ככל שהאנושות תתקדם אנחנו נמשיך לצרוך בריאות, ככל שתוחלת החיים תגדל אנחנו נמשיך לחפש פתרונות למחלות, למגפות ועוד. בנוסף לכך, שוק הבריאות לא מושפע ממשברים, אנשים אשר צורכים תרופות, תעשיית בתי המרקחת וכו’ תמשיך לעבוד בכל מזג האוויר כדי לתת לחולים הזדמנות. לסקטור הבריאות קיימת השפעה טכנולוגית משמעותית וניתן לראות את התוצאות בשנים האחרונות.

צריכה פרטית – האמריקאים ידועים כצרכן טוב, צרכן שמבזבז סכומי כסף רבים. סקטור זה לא סובל מחשיפה למשבר בצורה משמעותית כל כך, האוכלוסייה ממשיכה לצרוך מזון, אנחנו ממשיכים לרכוש בסופרמרקטים, ציבור המעשנים ממשיך לצרוך טבק והעולם ממשיך לנוע. בנוסף לכך, יהיה מעניין לראות את עונת החגים והקניות הקרובה, מדינות רבות נמצאות בסגר דבר שיוצר תלות גדולה עוד יותר בחברות הטכנולוגיה אשר מאפשרות לבצע רכישות מכל מקום בעולם. בענף זה, אנחנו נראה חברות רבות שמתאימות את עצמן וממציאות את עצמן מחדש, חברות שיישארו מאחור מבחינה טכנולוגית ייעלמו מעולם.

עולם הפיננסים – השקעות בסימן שאלה

חשוב לציין שעולם הפיננסים נפגע השנה כתוצאה מירידה בפעילות העסקית, כתוצאה מפשיטות רגל של חברות ושל פרטיים וכתוצאה מאי ודאות גדולה ברקע. לכן, ככל שהועלם ובמיוחד כלכלת ארה”ב תרצה לצאת מהמשבר כספים חדשים יהיו חייבים לעבור דרך המערכת הפיננסית שתקבל גיבוי מהממשל. המערכת הפיננסית עברה טראומה בשנת 2008 ולמדה המון. אנחנו מאמינים כי ככל שצמיחת המשק האמריקאי תגדל כך סקטור הבנקאות יצמח יחד. האם זה הזמן להספיד את ענף הבנקאות?

לסיכום

אתם בוודאי שואלים כיצד לבחור את הסקטור הנכון, כיצד להשקיע רגע לפני. השקעות מבצעים לטווח הארוך, גופים פיננסים מקצועיים אשר יודעים לפזר את ההשקעות בין טכנולוגיה בארה”ב לטכנולוגיה במזרח, כמו למשל  בסין והודו. כאשר תחום האנרגיה המסורתית יורד ניתן להשקיע במדדים בתחום האנרגיה הירוקה לטווח הארוך. תיק השקעות חייב להיות דינמי ואתם חייבים לדעת לשלב בו את הגלובליזציה, השקעה שכוללת סקטורים שונים, מדינות שונות ומטבעות שונים. איך עושים את זה בצורה הטובה ביותר? השאירו פרטים ומומחה יחזור אלכם בהקדם.

*אין במאמר זה, בחלקו או במלואו, כל הבטחה להשגת תשואות מהשקעות ואין האמור בו מהווה יעוץ מקצועי לבצע השקעות בתחום כזה או אחר.